六大国有商业银行是实施货币信贷政策的重要主体，其信贷规模占全国信贷的40%-50%。因此，我们可以通过他们的贷款来了解银行业。随着半年报的披露，重点领域的贷款也随之披露。
据《21世纪经济报道》统计，截至6月末，六大行贷款余额为82.5万亿元，占全国总量的43%，贷款平均增速为8.3%；上半年新增信贷6.7万亿元，占全国增量的50%。
梳理发现，六大行普惠型小微贷款保持较高增速，其中三家增速超过30%，提前实现了政府工作报告目标。绿色贷款也快速增长，制造业贷款增速与贷款增速持平。
值得注意的是，六大行个人按揭贷款平均增速为5.6%，低于贷款增速2.7个百分点，因此六大行房地产贷款集中度均呈现下降趋势。
普惠小额贷款快速增长
2019年，政府工作报告首次设定小微贷款目标。当年要求大型国有商业银行小微企业贷款增长30%以上，2020年增长目标提高到40%。今年的目标是30%，比上年有所下降，因为普惠小微贷款经过几年的快速增长，基数较高。
据记者梳理，上半年六大行普惠小额贷款增速普遍较高，在11%至41%之间。其中，工行、中行、农行增速均超过30%，超过政府工作报告要求。其中，工行增速最高，为40.4%。
余额方面，建行普惠金融贷款余额一直位居六大行前列，基数较高，上半年增速有所放缓。数据显示，上半年建行普惠金融贷款余额1.71万亿元，较去年底增长20.3%。
“在这种形势下，普惠金融的发展确实面临巨大挑战。特别是上半年建行平均投放普惠金融贷款81亿元，平均收回67亿元，压力也很大。因此，在高基数下保持普惠金融的快速发展是一个挑战。”建行行长王江在该行业绩会上表示，“但经过几年的探索和积累，建行建立了数字普惠金融的打法，为下一步发展奠定了坚实的基础。”
从贷款利率来看，六大国有银行普惠金融贷款利率均在4%左右，维持在较低水平。例如，上半年中行新发放普惠型小微企业贷款平均利率为3.94%。相比之下，6月份企业贷款加权平均利率为4.58%。换句话说，六大行普惠型小微贷款利率均低于平均水平。
“现在小微贷款市场，股市完全没有竞争力，资金成本也比不上大银行。”某股份公司资产负债部一位人士直言，“国有大银行要求普惠金融贷款今年实现30%的增速，导致我们部分客户流失，股份公司的市场份额被挤出。”
某上市城市商业银行小企业事业部负责人表示，我国有数千万小微企业和个体工商户，但银行业能达到的比例并不高。如果全部满足，就不会有小微企业通过各种非持牌机构或民间金融借款，所以小微贷款还有空间。大银行的下沉服务会给中小银行带来内生动力。
部分市场人士担心，下沉小微客户的信用风险和疫情影响将会加剧
去年的中央经济工作会议将二氧化碳排放达峰和碳中和作为今年八大重点任务之一，六大国有银行也加大了绿色信贷投入。据记者统计，六大行绿色贷款余额约7.2万亿，增速为12%-17%，其中工行最高，为16.7%。
工行行长廖林在该行业绩会上表示，上半年，工行绿色贷款规模、绿色债券发行、绿色债券承销、投资金额等指标均保持同业领先。未来，我们将重点关注“支撑”和“控制”:“支撑”是积极推动能源结构转型；“控”即加强对“两高”行业投融资的管控，不断退出落后产能的融资，“两高”行业投融资比重稳步下降。
中行行长刘进在行内业绩会上表示，未来将提高绿色信贷占比。“十四五”期间，计划为绿色产业提供不低于1万亿元的资金支持，使绿色信贷占比逐年提升，国内公共企业绿色贷款余额力争达到10个百分点。
财务报告显示，6月末中国银行绿色贷款余额约为1万亿元，占企业贷款的6.7%。
中国农业银行副行长李琳表示，将密切关注政策变化和技术更新，主动防范可能出现的转型风险。比如，要及时开展风险排查和压力测试，坚定不移压低高碳行业用信比例，积极探索ESG风
险纳入全面风险管理体系。制造业是国民经济的主体，政府工作报告明确提出“提高制造业贷款比重”。
数据显示，上半年六大行制造业贷款平均增速为8.3%，与贷款平均增速大体相当。不过制造业中长期贷款增幅相对较高，但该数据披露不全。
如截至6月末，农行制造业贷款余额1.48万亿元，增速11.6%，其中中长期贷款余额4616亿元，增速27.9%。农行行长张青松表示，下半年信贷项目储备充足，贷款可以保持一个稳定的增长态势；结构上，更加突出对经济转型的适配性，将金融活水更多引向普惠、县域、民营和制造业等经济薄弱环节。
控房地产贷款
去年底，人民银行建立银行业金融机构房地产贷款集中度管理制度。具体而言，银行业金融机构（不含境外分行）房地产贷款余额占该机构人民币各项贷款余额的比例（房地产贷款占比）和个人住房贷款余额占该机构人民币各项贷款余额的比例（个人住房贷款占比）应满足人民银行、银保监会确定的管理要求。六大行的上限分别为40%、32.5%。
由于部分银行未披露剔除境外分行的数据，因此统一以全行数据测算。相应地，测算结果和实际情况可能有出入，但大致可以管窥相关情况。
从走势看，六大行房地产贷款及个人住房贷款占比均出现下降。这意味着六大行房地产贷款增速尤其是个人住房贷款增速低于贷款增速。与上限比较看，六大行房地产贷款占比均低于红线，但建行、邮储银行个人住房贷款占比略高于红线，分别为33.8%、32.96%。
“从短期看，房地产贷款集中度的调整，将一定程度影响建行个人住房贷款的新增规模和占比，但由于设置了充分的过渡期，存量超标部分将逐年消化，今年的总体影响是可控的。从长期来看，新规有助于防范和化解房地产市场的潜在风险，有利于促进个人住房贷款区域和结构优化，推动相关业务实现可持续高质量发展。”建行首席风险官程国远表示。
程国远还介绍，建行个人住房贷款保持平稳增长，在贷款总额中的占比逐步下降。截至上半年末，个人住房贷款余额6.1 万亿，较年初增长4.7%。下一步，建行将继续平稳有序地开展个人住房贷款业务，促进个人住房贷款业务量价质平衡发展。
在大行收缩房地产贷款的情况下，一些中小行却趁机介入。银保监会统信部副主任刘忠瑞6月在银保监会发布会上指出，在执行过程中也发现一些新问题。一些地方中小银行利用大型银行退出的时机，争抢房地产贷款市场份额，房地产贷款增速较快，房地产贷款集中度有所上升。
“银保监会高度重视这一问题，对新增房地产贷款占比较高的银行实施名单制管理，督促这些银行落实房地产金融调控要求，合理控制房地产贷款增速。对限期整改不到位的，将进一步采取更加严厉的监管措施。”刘忠瑞称。
