截至11月22日晚,蔡东Choice数据显示,11月以来,该机构对王馥荔、水晶光电、安利等18家a股苹果产业链公司进行了密集调研。据业内人士透露,供应链零部件短缺影响了苹果iPad的产量,但iPhone13系列手机的出货逐渐平稳恢复。四季度苹果产业链公司整体增长预期提升。
多家公司被机构调研
据蔡东Choice数据显示,11月以来,苏州固沙、晶光电子、横店东慈、王馥荔、东山精密等10家a股苹果产业链公司被10余家机构调研。
东吴证券、郭芙基金等20家机构调查了王馥荔。王馥荔表示,公司生产的记忆合金耳机电缆、精密异形夹簧等产品是苹果的独家产品。苹果在今年10月份发布了AirPods3和Macbook产品,这两款产品都采用了公司生产的MIM件。
安利是苹果相关产品及配件的指定代工厂,为相关企业提供生态功能性合成革材料。11月以来,已有14家机构调研安利股票。11月17日,安利在机构调研中表示,在电子产品领域,公司与苹果及其相关代工厂的合作保持稳定,多项新项目开发积极推进,未来合作态势良好,但具体合作项目信息仍处于保密期。
水晶光电是苹果的供应商。11月以来,中信建投、华金证券等41家机构对晶光电子进行了调研。水晶光电表示,公司与北美主要客户保持良好沟通,获得客户认可。
国泰君安认为,随着材料短缺问题的逐步解决和新车型的进一步推出,公司业务有望迎来高增长。该公司与Meta和苹果紧密合作,正在与苹果合作开发AR产品。单机价值持续提升,未来有望受益于VR/AR眼镜出货量的大幅提升。
苹果产业链预期向好
苹果最近发布了iPhone13系列手机、AirPods3耳机等新产品。兴业证券指出,i-Phone13系列产品价格低于上一代,苹果新机抢购。预计iPhone13系列产品全生命周期销量有望超过1.9亿部。
兴业证券认为,由于供应链的扰动,i-Phone13系列产品在全球范围内大规模缺货,将影响产业链相关公司今年的业绩兑现。随着供应方困境的缓解,电子制造业的表现有望得到修复。
太平洋证券表示,iPhone13系列产品出货逐步平稳恢复,苹果将按原计划在第四季度完成iPhone出货,同时将大力回收第三季度因供应链停滞而搁置的出货。这一目标有望实现,第四季度苹果产业链整体增速有望提升。
此外,中证认为,2022年iPhone销量将持续增长,产业链业绩增长具有较强的确定性。申万宏源指出,2022年,苹果AR/VR眼镜将与iPhone14齐头并进,苹果产业链值得关注。